Le cash : le nerf de la guerre en entreprise.
A part les sentiments, rien n’est gratuit. Ce n’est pas une approche romantique, mais c’est la réalité : une entreprise qui a des soucis d’argent s’arrête. Lisez ceci pour ne plus confondre trésorerie nette et « Valeurs Disponibles » dans votre tableau prévisionnel de trésorerie.
Le Fonds de Roulement, le Besoin en Fonds de Roulement et la Trésorerie Nette sont les principaux ratios de trésorerie.
Le Fonds de Roulement, le Besoin en Fonds de Roulement et la Trésorerie Nette sont les principaux ratios de trésorerie.
Comprendre le distingo entre le cycle d’exploitation et le cycle de trésorerie d’une activité économique relève simplement de la logique. Il s’agit de modéliser l’évolution du niveau de trésorerie en lien avec les conditions d’exploitation. En termes de ratios financiers, cela revient à la notion de Besoin en Fonds de Roulement, soit les liquidités dont une entreprise doit disposer, à minima, pour financer ses activités, sans se trouver dans l’impossibilité de payer ses dettes dans les délais.